关于资本市场线(CML)和证券市场线(SML)，以下表述错误的是（）。
A.SML的斜率是市场组合的夏普比率
B.SML采用β值来对系统性风险进行衡量
C.CML上的所有组合都是有效投资组合
D.CML是用来进行资产配置的一种工具
参考答案：A
参考解析：选项A错误：证券市场线（SML）的斜率是市场组合的风险溢价。资本市场线（CML）的斜率是市场组合的夏普比率。选项B正确：证券市场线（SML）使用β值作为系统性风险的度量。
选项C正确：资本市场线（CML）上的所有组合都是有效投资组合，即它们都在新的有效前沿上。
选项D正确：资本市场线（CML）被用来在无风险资产和市场组合之间进行资产配置，从而确定最优的投资组合。
