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什么是波动率套利?如何实施?

来源:233网校 2025-03-22 00:01:32

什么是波动率套利?如何实施?

波动率套利是利用不同期权合约之间的隐含波动率差异进行的套利。隐含波动率反映了市场对标的资产未来波动性的预期。

识别机会:通过计算不同期权合约的隐含波动率,发现存在显着差异。

构建头寸:买入隐含波动率较低的期权,同时卖出隐含波动率较高的期权。

持有头寸:持有头寸直到市场波动率回归正常水平或到期日。

平仓获利:当市场波动率回归正常水平时,平仓获取利润。

风险管理:监控市场波动和资金成本,确保套利策略的有效性。

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