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金融工具考点解析

所属考试:银行从业
授课老师:孙婧
所属科目:初级法律法规与综合能力
考点标签: 了解
所属章节:第一部分第三章 金融市场/第一节 金融市场概述/金融工具
所属版本:2025

金融工具介绍

专题更新时间:2025/08/21 16:16:06

金融工具考点试题

多选题 1.按照投资者所拥有的权利,金融工具可以划分为()。
A . 直接融资工具
B . 债权工具
C . 间接融资工具
D . 股权工具
E . 混合工具

正确答案: B

答察解析: 选项BDE:按投资者所拥有的权利划分,金融工具可分为债权工具、股权工具和混合工具
债权工具的代表是债券,股权工具的代表是股票,混合工具的代表是可转换公司债券和证券投资基金。
选项AC:按融资方式划分,金融工具可分为直接融资工具和间接融资工具。

单选题 2.一家公司需要融入短期资金以保持流动性,它可以运用的金融工具是(  )。
A . 优先股票
B . 商业票据
C . 住房抵押贷款支持证券
D . 普通股票

正确答案: B

答察解析: B项正确,短期金融工具的期限一般在一年以下(含一年),如商业票据、短期国库券、银行承兑汇票、可转让大额定期存单、回购协议等。长期金融工具的期限一般在一年以上,如股票、企业债券、长期国债等。
ACD三项属于资本市场工具。

单选题 3.一家公司需要融入短期资金以保持流动性,它可以运用的金融工具是(  )。
A . 股票
B . 企业债券
C . 长期国债
D . 回购协议

正确答案: D

答察解析: 选项D:短期金融工具的期限一般在一年以下(含一年),如商业票据、短期国库券、银行承兑汇票、可转让大额定期存单、回购协议等。
选项ABC:长期金融工具的期限一般在一年以上,如股票、企业债券、长期国债等。

单选题 4.下列金融工具中不属于短期金融工具的是()。
A . 可转让大额定期存单
B . 回购协议
C . 银行承兑汇票
D . 金融债券

正确答案: D

答察解析: 短期金融工具的期限一般在一年以下(含一年),如商业票据、短期国库券、银行承兑汇票(C项)、可转让大额定期存单(A项)、回购协议(B项)等。
D项,金融债券属于资本市场,是长期金融工具。

单选题 5.下列选项中,属于间接融资工具的()。
A . 公司股票
B . 银行贷款
C . 企业债券
D . 商业票据

正确答案: B

答察解析: ACD选项,直接融资工具包括:政府、企业发行的国库券、企业债券、商业票据、公司股票等。
B选项,间接融资工具包括:银行债券、银行承兑汇票、可转让大额存单、人寿保险单等。

大咖讲解:金融工具

孙婧
期货从业
证券从业
银行从业
曾就职于多家大型证券、期货公司,具有丰富的金融从业培训经验,外汇分析师,大学生金融交易大赛评委,同时拥有金融类多个从业资格。
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金融市场的功能

金融市场是金融工具交易的场所,功能包括:
(1)货币资金融通功能(最主要、最基本功能)
(2)优化资源配置功能
(3)风险分散与风险管理功能
(4)经济调节功能
(5)交易及定价功能
(6)反映经济运行的功能

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金融市场种类

1、按金融工具的期限可分为货币市场、资本市场;
2、按具体的交易工具类型可分为债券市场、票据市场、外汇市场、股票市场、黄金市场等;
3、按金融工具发行和流通的阶段可分为发行市场和流通市场;
4、按交割时间可分为现货市场和期货市场;
5、按交易场所和空间可分为有形市场和无形市场;
6、按资金融资方式可分为直接融资市场和间接融资市场。

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金融工具的特点

1.流动性
流动性是指信用工具迅速变现而不致遭受损失的能力。
流动性包含两方面含义:
(1)能否方便地随时变现;
(2)变现过程中损失的程度和所耗费的交易成本的大小。
一般来说,流动性与偿还期限成反比,而与债务人的信用能力成正比。偿还期越短、债务人信誉越高,流动性越大。
2.收益性
收益性即信用工具能定期或不定期地给持有者带来收益,收益的大小通过收益率来反映。
3.风险性
风险性是指信用工具的本金和预期收益的安全保证程度。
金融工具的风险主要有两类:
(1)信用风险,或称违约风险。即债务人不履行合同,不能按约定的期限和利息还本付息的风险。
(2)市场风险,即因经济环境、市场利率变化或者证券市场上不可预见的一些因素的变化,导致金融工具价格下跌,从而给投资人带来损失。

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金融工具的种类

分类标准

类别

按期限长短

短期金融工具:期限≤1年,如商业票据、短期国库券、银行承兑汇票、可转让大额定期存单、回购协议等。

长期金融工具:期限>1年,如股票、企业债券、长期国债等。

按融资方式

直接融资工具:政府、企业发行的国库券企业债券、商业票据、公司股票等。

间接融资工具:银行债券、银行承兑汇票、可转让大额存单、人寿保险单等。

按投资者所拥有的权利

债权工具:代表为债券

股权工具:代表为股票

混合工具:代表为可转换公司债券和证券投资基金

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