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关于“基差”,下列说法不正确的是( )。

来源:233网校 2021-12-06 09:25:17

关于“基差”,下列说法不正确的是( )。

A.基差是期货价格和现货价格的差

B.为了降低基差风险,要选择合适的期货合约

C.当基差减小时,空头套期保值者可以减小损失

D.基差可能为正、负或零

参考答案:C
参考解析:基差(Basis)=待保值资产的现货价格-用于保值的期货价格如果打算进行套期保值的资产与期货合约的标的资产一致,在期货到期日时,期货价格将收敛到现货价格,因此基差会趋于0,但在到期日之前,基差可正可负、基差变动带来的风险称之为基差风险。当上述原因存在时,即使在期货到期日,基差也有可能不收敛,这会降低套期保值的效果。为了降低基差风险,我们要选择合适的期货合约,它包括两个方面:①选择合适的标的资产;②选择合约的交割月份。【题库维护老师:wj】
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