经济资本管理 已下线

一、资本的分类

在现代商业银行经营管理中，有三种资本：会计资本、监管资本和经济资本。

1.会计资本

会计资本又称账面资本，是根据会计准则反映在银行资产负债表上的资本。由于会计资本是银行全部资产减全部负债以后的余额，它代表银行所有者享有的剩余权益，因此又被称为所有者权益或股东权益。《企业会计准则——基本准则》规定，所有者权益的来源包括所有者投入的资本、直接计入所有者权益的利得和损失、留存收益等。会计资本由实收资本/普通股股本、资本公积、盈余公积、未分配利润、一般风险准备、直接计入所有者权益的利得和损失、少数股东权益七部分组成。

2.监管资本

监管资本是监管机构为了促进银行审慎经营，维持金融体系稳定而规定的商业银行必须持有的资本。

监管者最关心的是银行是否有足够的资本以保证存款者和其他债权人不受损失，从而确保金融体系的安全性、稳定性和公平性。在这种情况下，监管者负责制定计算资本充足程度的标准方法，根据风险状况判断银行的资本充足性，采取相应的监管措施使银行持有充足的资本。

3.经济资本

经济资本又称风险资本，是指商业银行在一定的置信水平下，为了应对未来一定期限内的经济损失（非预期损失）而应该持有的资本，是银行抵补风险所要求拥有的资本。

经济资本是一种“虚拟”资本，它并不存在于资产负债表的某一个或几个科目中。经济资本并不必然等于银行的会计资本，可能大于会计资本，也可能小于会计资本。

经济资本本质上是一个风险概念，通过经济资本的计量，可以将银行不同的风险进行定量评估并转化为统一的衡量尺度，以便于银行分析风险、衡量业绩、配置资本和做好经营决策。

一、资本充足率

资本充足率，是指商业银行持有的、符合《商业银行资本管理办法》规定的资本净额与风险加权资产之间的比率。

根据《商业银行资本管理办法》，核心一级资本充足率、一级资本充足率和资本充足率分别不得低于5%、6%和8%。

我国商业银行资本充足率的计算公式如下：

【特别注意】商业银行风险加权资产包括：

信用风险加权资产、市场风险加权资产和操作风险加权资产。

商业银行市场风险加权资产为市场风险资本要求的12.5倍，即市场风险加权资产=市场风险资本要求×12.5

操作风险加权资产为操作风险资本要求的12.5倍，即操作风险加权资产=操作风险资本要求×12.5

风险加权资产=信用风险加权资产+(市场风险资本要求+操作风险资本要求)×12.5

二、杠杆率

杠杆率是指商业银行持有的、符合《商业银行资本管理办法》规定的一级资本净额与调整后表内外资产余额之间的比率。杠杆率计算公式为：

一、资本补充的必要性

1.满足监管要求

根据巴塞尔协议Ⅲ，银行需维持一定的资本充足率。2021年，中国人民银行、中国银行保险监督管理委员会发布《系统重要性银行附加监管规定（试行）》，为实施系统重要性银行附加监管提供了指导和依据。

系统重要性银行分为五组，第一组到第五组的银行分别适用0.25%、0.5%、0.75%、1%和1.5%的附加资本要求；附加杠杆率要求为附加资本要求的50%，分别为0.125%、0.25%、0.375%、0.5%和0.75%。