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证券公司被实施托管期间,原有合同是否继续有效?

来源:233网校 2025-10-30 10:10:41
导读:导读:本文深入分析证券公司托管期间各类合同的法律效力问题,解读监管部门对经纪、融资融券、资产管理等业务合同的特殊安排,帮助投资者了解自身权益保障机制。

证券公司被实施托管期间,原有合同是否继续有效?

根据《证券公司风险处置条例》规定,当证券公司被监管部门实施托管时,其原有合同的法律效力问题需分情况处理:

  1. 经纪业务合同

    • 证券经纪、代理买卖等基础金融服务合同继续有效
    • 客户交易结算资金第三方存管关系不受影响
    • 投资者可正常进行证券买卖操作
  2. 融资融券合同

    • 托管期间原则上合约继续有效
    • 但监管部门可能暂停新开融资融券合约
    • 对风险较高的合约可能要求提前了结
  3. 资产管理合同

    • 公募资管产品由托管人保障正常运作
    • 私募资管产品视情况可能暂停申赎
    • 重大条款变更需征得投资者同意
  4. 其他业务合同

    • 投行业务合同需经监管部门评估后决定
    • 自营业务相关合同可能被终止
    • 场外衍生品合约按净额结算原则处理

特别注意事项

  1. 托管期间新签合同需经托管组审核
  2. 合同权利义务不发生自动转移
  3. 投资者有权了解合同处理进展
  4. 重大变更需进行信息披露

监管部门通常会发布公告明确各类合同处理原则,并通过以下措施保障投资者权益:设立投资者咨询专线、指定法律顾问提供免费咨询、组织合同权益说明会等。投资者应保存好合同原件,密切关注官方公告,必要时可寻求专业法律意见。在极端情况下,投资者保护基金可对符合条件的损失进行有限赔付。

科目:证券市场基本法律法规

考点:证券公司风险处置措施

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