现金流量表的项目及内容

（一）流量和存量

收入和支出是流量的概念，体现一段时间内收入和支出的变化。通常以收入循环一次的时间作为确定流量的时期。

例如，国内企事业单位员工通常按月领取薪水，所以收入和支出等流量通常按月计算。

对于每天都记账并清点现金对账的人，流量期间甚至可以按日计算。

将日、周或月的流量加总就可以得出一季或一年的流量情况。

资产和负债是存量的概念，体现某个结算时点资产和负债的状况。

通常是以月末、 季度末或年末作为资产负债的结算基准日，在这一天需要汇总当日所有资产和负债的情况。

期末的存量=期初的存量+本期的流入-本期的流出

当期的净流入量=期末存量-期初存量

（一）流量和存量

流量和存量的关系

（二）权责发生制和收付实现制

【权责发生制的基础要求】

凡是当期已经实现的收入和已经发生或应当负担的费用，无论款项是否收付，都应当作为当期的收入和费用，计入利润表；

凡是不属于当期的收入和费用，即使款项已在当期收付，也不应当作为当期的收入和费用。

在实务中，交易或者事项的发生时间与相关货币收支时间有时并不完全一致。

我国会计准则明确规定，企业在会计确认、计量和报告中应当以权责发生制为基础。

收付实现制是与权责发生制相对应的一种会计基础，它是以收到或支付的现金作为确认收入和费用等的依据。

目前，我国的行政事业单位预算会计通常采用收付实现制，行政事业单位财务会计通常采用权责发生制。

虽然企业会计在权责发生制下，每笔交易都做借贷分录来记账，是最准确的会计核算方式，但在现实生活中个人客户很少采用这种复杂的方法。因此为了简便起见，个人客户通常采用收付实现制来计算收支流量。

通过对比期初和期末的现金余额也可以检查记账时是否有错漏之处。

（三）成本价值和市场价值

非现金资产的成本价值可以通过购买时支付的现金来计算。但在记账基准日计算资产时，建议考虑各项资产当时的市场价值。

成本价值和市场价值之间的差异为账面上的资产损益。

以市值计价的财务报表能够准确显示客户净财富的当前价值。在计算市值时，除了那些可以随时获得市价的交易所上市的股票、债券或公募基金等金融资产，还要定期评估实物资产（如房屋、汽车或收藏品），以反映其价值变化。

不同资产的处理方式建议如下：

1、不易估值、流动性较差的资产

对于不易评估市价、流动性较差的资产，如房地产、汽车、古董或未上市证券等，可以按照成本入账，平时不进行资产重估调整，在变现这类资产时，其变现收益直接列入净值变动额。

如果市价在短期内有很大变化（例如房价较购入时或前次重估时涨跌10%以上），为避免财务报表失真，建议进行自行估价调整，估价的标准应是当前可以卖出的价格，而不是想要卖出的价格。

【注意】资产重估的增减值也要列入净值变动额中。处置资产时，其损益要以最近年度重估后的价值为基础来计算。

2、有三方公允价值的资产

对于市价变动频繁且有客观报价来源的上市公司股票、国内外基金等，应在每期编制财务报表时，将未实现的资本利得或损失反映在当期净值的变动上。

另外无论何种资产，在每期调整时都应以上一期调整后的市值为比较基准。

个人或家庭的资产负债表包括三部分：

（一）资产的组成

个人资产主要可以分为金融资产和实物资产两大类：

金融资产可以进一步细分为现金及现金等价物和其他金融资产。

按资产流动性（资产的变现能力和支付能力）可划分为：

①固定资产：主要包括房屋、建筑物、交通工具等；

②流动资产：也称为短期资产，包括货币资金、活期存款、短期投资等。

按照个人客户的性质和特点，个人资产大体可以分为：

1、现金类资产：为满足短期流动性需求的，能够快速变现或运用的资产，具体包括现金、活期存款、定期存款、货币市场基金等。

2、金融投资资产：以获得投资回报为主要目的的金融资产， 主要包括股票、基金、债券、期货、各类理财产品、社会保障基金等。

3、实物资产：有具体实物存在形态的资产，包括动产和不动产，如住宅、汽车、珠宝、手表、收藏品等。

（二）负债的组成

根据偿债的期限，负债可以分为：

1）流动负债：又称短期负债，指从资产负债表日起，1年或1年内需要清偿的债务。

2）非流动负债：又称长期负债，是指从资产负债表日起，1年后才需要清偿的债务。

流动负债一般来自消费产生的费用，例如信用卡未偿还余额、未偿还的短期消费贷款和其他短期贷款等。

非流动负债通常包括住房抵押贷款未偿还余额、中长期贷款未偿还余额（如汽车消费贷款）等。

（三）净资产

又称所有者权益，是指总资产扣除总负债后，由所有者享有的剩余权益。

净资产衡量的是某一时点上客户真正能够支配的财富价值。在工作时期的储蓄积累是净资产的主要来源。

一般来说，在家庭的成长期和成熟期客户的净资产会不断增加，到衰老期开始减少，因为退休以后的生活需要靠年轻时的积累资金支持消费。

（四）资产负债表

又称财务状况表，是反映某一时点财务状况的会计报表。

资产负债表利用会计平衡原则，即净资产=资产-负债，将“资产、负债、净资产”科目，以特定日期的静态情况为基准，编制成一张报表。

1、主要科目凭证

通常情况下，企业都有符合特定规范的标准化财务报表，可直接采用。

由于个人 客户通常没有现成的标准化财务报表，因此在首次编制个人资产负债表时，应仔细整理资产负债凭证，以便准确记录资产和负债变动的金额。

1）现金：根据月末余额进行核算，在资产负债表日执行现金清点。

2）活期存款：基于月末存款余额计算，若存在多个不同银行账户，则须累加各账户在资产负债表日的余额。

3）其他金融资产成本和市值。金融资产的成本和市值凭证包括定期存款存折、银行交易记录、证券交易记录、投资基金份额凭证和保险保单等。

a）定期存款数据需加总所有定期存款凭证金额，证券价值以总股数乘以购入单价确定成本，乘以结算日市价得出市值。

b）养老金、医疗保险和住房公积金账户余额，虽需满足条件才可支取，但由于客户拥有最终所有权，所以也可以计入金融资产，可通过住房公积金管理中心及人力资源和社会保障局网站查询账户余额。

c）针对占较高保费比例的子女教育储蓄年金、养老险、终身保险及其他分年期付款或趸交险种，保单现金价值可列入资产。

d）对于保单现金价值较低的定期产险、意外险、寿险等费用性质险种，则可记录在现金流量表中。

4）房地产成本和市值

房地产成本为购销合同总价加购房时应支付的税费，市值通常以市场比较法评估当前价格，以每平方米市价乘以面积估计市值。

投资性房地产若有租金收入，可用收益法简单计算市值，即市价=房租/收入平均收益率

5）汽车等其他耐用消费品估价

通常情况下，自用汽车从购买时便开始折价，使用年限越长，折价越多，使用年限超过10年以后剩余价值较低。

资产负债表需体现自用汽车价值，可以参考同品牌同型号二手车行情。

一般家具、电器等耐用消费品，参考旧货商的收购行情估价。

6）应收账款：若借款确定可收回，以借出款项为应收账款市值。若回收无望或概率低，按企业会计原则提取坏账准备，应收账款成本按回收概率打折后计算市价。

7）负债余额：房贷、车贷及小额信贷余额为最近缴款通知单记载余额减去本期本金已还款额，即负债余额。

2、编制注意要点

1）资产负债表是一个存量记录，反映特定时间点的资产和负债情况。在编制资产负债表时，首要考虑确定报表时点，即月末、季末或年末。

2）在个人资产负债表中，应特别留意特殊项目。

①保单现金价值：投资型和储蓄型保险可以积累现金价值，所以将其视为投资资产。除现金价值外，还需计入当期保险公司提供的对账单上已累积的生存金和红利。

②投资性房地产：除了自住房产外，以租金收入或买卖价差为目标的投资性房地产也属投资资产。

③养老保险、医疗保险、住房公积金账户余额。个人的养老保险、医疗保险、住房公积金账户都可以积累利息，因此被视为投资资产。

④债权。若确认能够收回，将借出款项视为成本；预计无法收回的部分应提取坏账准备，以反映实际回收的金额。

3）初次编制个人资产负债表时，必须清点个人资产并对其价值进行评估，分别记录成本和市价，并计算账面损益。

（一）预测未来收入的含义

由于客户未来收入会受到各种因素的影响而具有不确定性， 证券投资顾问应该预测两种情形收入：

1）最差情况下的收入：需了解客户在经济萧条情况下的收入和生活质量，以及相应的保障措施。

2）正常情况下的收入：依据客户的以往收入和对宏观经济的合理预期；宏观经济形势较好时客户未来收入可能会有所上涨。

（二）未来收入的分类

1、常规性收入

也称为经常性收入、持久性收入，是可以预料的能够长期获得的基础性收入，一般是在上一年收入的基础上作出合理的预期，如工资、奖金和津贴、股票分红和债券投资收益、银行存款利息和租金收入等。

常规性收入的特点是相对稳定，并对消费支出水平具有决定性的意义。

每种收入的性质不同，变化幅度也不一样。

工资和奖金的收入可以根据当地或行业的平均工资水平增长幅度来进行预测。

债券的投资收益以及银行存款利息等收入，则可以参照有关机构对未来市场利率的预期进行估计。

有些收入（尤其是股票投资收益）随着市场环境的变化有很大的波动，因此如果家庭所在地区经济情况不稳定，有必要对这些收入进行重新估计，而不能以上年的数值为参考。

如果客户未来将增加新的收入来源， 投资顾问应该要求其详细说明。

2、临时性收入

也称暂时性收入、非常规收入，是由于某种偶然的机会或特殊事件导致的收入。

（三）应关注的重点

1、对比较确定的收入项目进行预测

收入预算的重点包括利息收入、租金收入、工资薪金收入等比较确定且持续性较好的收入项目。

在短期内有比较大的波动收入比较难预测，应予以排除，如证券投资收入。

2、对收入增长率应抱以谨慎态度

收入的增长幅度不是以客户或证券投资顾问的主观意志为转移的，因此要尽可能以谨慎的态度，也可以假设增长率为0。

3、关注收入现金流入的时间

证券投资顾问应注意确认收入现金的具体时间，以确保收入统计以及预测的精准性和正确性。

（一）预测未来支出的含义

估计客户的未来支出，需要了解两种不同状态下的客户支出。

1）满足客户基本生活的支出。基本生活并非指仅实现基本生活状态的生活水平，而是指在保证客户正常生活水平不变的情况下，考虑了通货膨胀后的支出数额预测。

2）客户期望实现的支出水平。很多客户在维持现有消费水平的基础上，都期望能够进一步提高生活质量。因此应根据客户的要求制定出客户期望实现的支出水平。

无论是预测客户基本生活必需的支出，还是其期望达到的消费水平支出，都要考虑客户所在地区的通货膨胀水平，这一数据可以从有关部门公布的经济统计数据中获得。

（二）支出预算项目的主要内容

1、日常生活支出预算项目：包括在衣、食、住、行、家政服务、普通娱乐项目、医疗等方面的支出预算。

2、专项支出预算：包括子女教育或财务支持、赡养老人、旅游、兴趣爱好、保费、本息还贷、私家车换购、家居装修等方面的支出预算。

3、投资支出：因投资股票、基金、房产、债券等产生的支出，如利息支出、投资理财咨询费、保障保费支出等。