正态分布

相关系数

(1)从资产回报相关性的角度分析两种不同证券表现的联动性

(2)用ρij表示证券i和证券j的收益回报率之间的相关系数

相关系数ρij总处于+1和-1之间，亦即|ρij|≤1。

①ρij=1，完全正相关，表示两种资产完全同步变化

②ρij=0，零相关，表示两种资产的变化之间没有关系

③ρij=-1，完全负相关，表示两种资产完全反向变化

④0<|ρij|<1，这时我们称这两者不完全相关。

⑤当0<ρij<1时，ri与rj正相关，其中一个数值的增加(降低)往往意味着另一个数值的增加(降低);

⑥而当-1<ρij<0时，ri与rj负相关，其中一个数值的增加(降低)往往意味着另一个数值的降低(增加)。

1、随机变量的定义

(1)能取得多个可能值的数值变量X称为随机变量

(2)如果一个随机变量x最多只能取可数的不同值，则为离散型随机变量;如果x的取值无法一一列出，可以遍取某个区间的任意数值，则为连续型随机变量。

现实意义：A公司发行的普通股股价在未来某一天的收盘价S可以是5元，可以是10元。也可以是 5～10 元的任意一个数值，于是S同样是一个随机变量。

2、随机变量的数字特征与描述性统计量

常用的一些数字特征和它们的描述性统计量有下面四种：期望(均值)、方差与标准差、分位数和中位数。