股权基金当事人

估值核算服务机构

开展基金估值核算，配合基金管理人聘请的会计师事务所进行审计，以及法律法规及服务协议规定的其他职责。

信息技术系统服务机构

为基金管理人、基金托管人和其他服务机构提供的基金业务核心应用系统、信息系统运营维护及安全保障等服务。

一、监管的概念

1、广义：政府监管、行业自律、基金机构内部监督部门（内部控制）、社会力量监督

2、狭义：政府监管

二、监管的特征

1、监管主体及其权限具有法定性

2、监管活动具有强制性

三、监管的目标

1、保护基金投资者权益（首要目标）

2、防范系统性金融风险（整个金融监管的基石）

四、监管的原则

1、依法监管

（1）监管机构的设置及其监管职权的取得，必须有法律依据

（2）监管职权的行使，必须依据法律程序

（3）对违法行为的制裁，必须依据法律的明确规定

2、高效监管

（1）不仅要以价值最大化的方式实现监管的根本目标，而且要通过监管活动促进股权投资基金行业的持续健康规范发展

（2）高效监管要求监管机构具有权威性，要赋予监管机构合法的监管地位以及合理的监管权限和职责，还要确定合理的监管内容体系，要有所管有所不管，要管的有效

（3）对违法行为，要规定明确的法律责任和制裁手段

（4）规范的监管程序、科学的监管技术、现代化的监管手段也是高效监管的保证

3、适度监管

　　政府监管不应直接干预基金机构内部的经营管理，范围严格限定在市场失灵的领域

4、审慎监管

　　监管机构应注重基金机构的风险防控和偿付能力，以确保基金运行稳健和基金财产安全，切实保护投资者的合法权益

5、分类监管

　　对并购基金的监管要求高于创业投资基金

五、监管机构：中国证监会及其派出机构

　　依法对股权投资基金业活动实施监督管理，对违法违规行为进行查处

一、自律组织：中国证券投资基金业协会

1、组织形式：由基金管理人和市场服务机构共同成立的行业协会

2、职责：开展行业自律，协调行业关系，提供行业服务，促进行业发展

二、与政府监管的关系

1、联系

第一，目的一致，都是为了保护投资者的合法权益。

第二，行业自律是对政府监管的积极补充。

第三，行业自律组织在政府监管机构和市场主体之间起着桥梁和纽带作用。

2、区别

第一，性质不同。政府监管带有行政管理的性质，行业自律是行业的自我约束。

第二，依据不同。政府监管依据国家的有关法律、法规、规章和政策；行业自律除了依据国家的有关法律、法规、规章和政策外，还依据行业自律组织制定的章程、业务规则和细则。

第三，对违法违规者的处罚不同。政府监管机构可以对违法违规的市场主体采取责令改正、警告、罚款等行政监管措施以及市场禁入措施；行业自律组织可以对自律管理对象采取公开谴责、暂停会员资格、取消会员资格等自律措施。

1、募集方式

自行募集：基金管理人直接募集其管理的基金

委托募集：基金管理人委托基金销售机构代为募集基金。

2、具体职责

（1）将基金募集材料及时完整提供给基金投资者

（2）全面如实披露投资风险及可能的投资损失

（3）不得隐瞒任何重要信息

（4）不得对募集材料中信息作任何误导性陈述

3、常见的股权投资基金销售机构

　　商业银行、证券公司、期货公司、保险机构、证券投资咨询机构等

律师事务所

1、管理人聘请律师事务所提供相关法律服务，投资者也可视情况聘请独立法律顾问

2、律师应在基金运作的各个阶段提供专业优质法律服务，如在基金清算阶段，协助清算主体制定清算方案

会计师事务所

1、由管理人委任，并将委任情况及时告知投资者

2、投资者可参与选择承办基金审计业务的审计机构

3、会计师事务所提供的服务包括：审计、财务和税务尽职调查、财务会计咨询、税务咨询、内部控制咨询、估值等