衍生工具是金融市场中一类重要的金融工具，其价值依赖于基础资产的价格变动。衍生工具主要用于风险管理、套期保值和投机等目的。根据其特性和功能，衍生工具可以分为以下几种主要类型：
1. 远期合约 远期合约是一种双方约定在未来某一特定时间以特定价格买卖某种资产的协议。远期合约的特点是灵活性高，但流动性较低，且存在信用风险。远期合约通常用于锁定未来交易的价格，减少价格波动带来的风险。
2. 期货合约 期货合约是一种标准化的远期合约，在交易所进行交易。期货合约的特点是流动性高，透明度好，且有保证金制度来降低信用风险。期货合约广泛应用于农产品、能源、金属等商品市场，以及利率、股票指数等金融市场。
3. 期权 期权是一种赋予持有人在未来某一特定时间内以特定价格买入或卖出某种资产的权利（而非义务）的合约。期权包括看涨期权（买权）和看跌期权（卖权）。期权为投资者提供了更多的风险管理工具，可以在不确定的市场环境中保护投资组合。
4. 互换合约 互换合约是一种双方约定在未来一段时间内交换现金流的协议。最常见的互换合约是利率互换和货币互换。互换合约可以帮助企业或金融机构管理利率风险和汇率风险，优化资金成本。
5. 信用衍生品 信用衍生品是一种转移信用风险的金融工具，主要包括信用违约互换（CDS）和总收益互换（TRS）。信用衍生品允许投资者将信用风险转移给其他方，从而降低自身的信用风险暴露。
了解这些不同类型的衍生工具及其功能，有助于投资者在金融市场中更有效地进行风险管理、套期保值和投机活动。衍生工具的广泛应用也促进了金融市场的创新和发展。
科目：中级法律法规与综合能力
考点：金融工具的种类
