风险监管

1、政策性不良资产处置阶段的业务监管

重点关注以下三个方面：

（1）金融资产管理公司在资产接收、管理和处置等环节的合规性、风险性监管，促使金融资产管理公司提高内部管理水平，完善内部控制，建立以风险防范和控制为核心的内控机制。

（2）资产处置是否符合公开、公平、公正和竞争、择优的原则要求，最大限度保全和回收资产、减少损失，实现处置回收价值最大化。

（3）严肃查处资产处置中的暗箱操作、关联交易、内幕交易等违法违规违纪行为，防止国有资产流失。

2、商业化改革转型阶段的业务监管

（1）监管法规制度方面

（2）非现场监管方面

①资本充足率：核心一级资本充足率≥9%；一级资本充足率≥10%；资本充足率≥12.5%。

②集团超额资本不低于0

③杠杆率：杠杆率≥6%；集团合并杠杆率≥8%。

④覆盖率：拨备覆盖率≥150%；流动性覆盖率≥100%。

⑤单一客户业务集中度（法人）≤10%。

⑥集团客户业务集中度≤15%

（3）现场检查方面

针对金融资产管理公司商业化转型后的风险状况，建立并完善现场检查立项机制、项目组织实施机制，着力提高现场检查的科学性、有效性。强化现场检查后续整改处理跟踪和检查成果综合利用，提升现场检查的综合效益。坚持监管部门外部检查与机构自查自纠有机结合，以外部检查推动金融资产管理公司提高自身风险管控能力。

（4）市场准入方面

涉及金融资产管理公司机构设立，机构变更，机构终止，调整业务范围和增加业务品种，董事和高级管理人员任职资格，以及法律、行政法规规定和国务院决定的其他行政许可事项，需经行政许可。具体来说，包括但不限于金融资产管理公司分公司的设立，投资设立、参股、收购境内外法人金融机构，发行金融债券，资产证券化业务和衍生产品交易资格，其他新业务的开办，董事和高级管理人员任职资格等。

3、新时期全面加强金融监管

（1）应对疫情监管支持措施

（2）化解中小金融机构风险相关政策

并表监管（集团监管）

“并表”概念，不仅包括会计意义上的合并报表，也包括资本监管方面的并表资本计量，还包括对金融资产管理公司集团范围内的管理和监管要求，属于广义的“并表”概念，亦称集团监管。

1、公司治理

2、集团内部交易

金融资产管理公司的集团内部交易：指集团母公司与附属法人机构以及附属法人机构之间发生的包括资产、资金、服务等资源或义务转移的行为，不包括集团母公司及各附属法人机构与对其有直接或间接控制、共同控制、实际控制或重大影响的其他股东之间的交易。

金融资产管理公司集团内部交易应遵循诚信、公允、审慎、透明的原则，确保内部交易的必要性、合理性、合规性。

3、特殊目的实体管理

特殊目的实体：指为特殊目的而建立的法人和其他经济组织。金融资产管理公司应对特殊目的实体加强管理，在特殊目的实体从事各项业务时，有效识别、计量、监测和控制相关风险。

4、信息资源管理

信息资源管理：指对信息内容及与信息内容相关的资源如应用系统、设备、技术、信息科技人员等进行管理的过程，包括规划整合相关资源、建设应用系统、建立管理体系、提供信息服务等。信息资源管理主要包括金融资产管理公司集团数据管理、信息科技治理、信息系统建设和信息安全管理四个方面。

资本监管

（1）设定适宜的资本监管标准。

（2）明确提出“第二支柱”附加资本要求。

（3）按照“相对集中、突出主业”的原则，设定差异化的信用风险加权资产风险权重，引导金融资产管理调整优化业务布局和结构。

（4）将非金融子公司纳入集团资本监管范围，消除监管套利空间。