情景分析和压力测试

正确答案: C

答察解析: 牵制风险就是当平值期权在临近到期时，期权的Delta会由于标的资产价格的小幅变化而发生较大幅度的变动。

正确答案: A

答察解析: 情景分析考察是特定情境下资产组合或者证券的价格或风险。情景的设定一般可以人为设定；情景分析时设定了情景，但是没有给出情景发生的概率；压力测试一般就是考察极端情景下资产组合的价格表现；敏感性分析则考察单个因子局部变化所导致标的资产的价格表现，不注重不同风险因子之间的共同影响。

正确答案: B

答察解析: 情景分析是一种多因素同时作用的综合性影响分析。在情景分析的过程中，要注意考虑各种头寸的相关关系和相互作用。

正确答案: C

答察解析: 压力测试可以被看作一些风险因子发生极端变化情况下的极端情景分析。在这些极端情景下计算金融产品的损失，估计金融机构的风险承受能力。极端情景指的是历史上曾经发生过的重大损失情景和假设重大风险情景。ABD项属于大幅波动，C项属于小幅波动。

正确答案: A

答察解析: 压力测试可以被看作一些风险因子发生极端变化情况下的极端情景分析。