在银行信贷领域，垄断竞争行业的风险相对高于完全垄断行业。以中小制造业这类垄断竞争行业为例，市场上存在众多的企业，竞争异常激烈。由于企业数量多，产品差异化程度有限，企业为了争夺市场份额，常常陷入价格战。这导致企业的利润率极不稳定，可能在某一时期因市场需求旺盛、产品畅销而盈利，但一旦市场竞争加剧，产品价格被迫下降，利润空间就会被压缩甚至出现亏损。同时，垄断竞争行业容易受到替代品的冲击。比如传统零售业，随着电商的兴起，消费者的购物习惯逐渐改变，大量消费者转向线上购物，传统零售业面临巨大挑战。许多传统零售企业销售额下滑，经营困难，甚至倒闭。对于银行来说，向这些企业提供信贷面临着较大风险，因为企业经营的不确定性增加了贷款违约的可能性。
而完全垄断行业，如公用事业中的水电行业，具有现金流稳定的特点。水电作为居民生活和企业生产的基本需求，需求刚性强，无论经济形势如何变化，对水电的需求都相对稳定。而且水电价格通常受到政府管制，价格波动较小，企业能够获得稳定的收入。此外，完全垄断行业往往具有政策保护性强的优势。政府为了保障公共服务的稳定供应，会给予这些行业诸多政策支持，如优先保障资源供应、税收优惠等。以供水企业为例，政府会确保其水源供应的稳定性，在税收方面也可能给予一定减免。这些因素使得完全垄断行业的经营风险相对较低，银行向其提供信贷时，贷款收回的保障性较强，违约风险较低。这一考点考查 “行业风险与市场结构的关系”，贴合银行实务，要求考生能够根据不同行业的市场结构特点，分析银行信贷面临的风险状况，从而制定合理的信贷策略。
