基金从业《基金基础知识与法律法规》第五章重点：私募资产管理计划的运作要求
| 内容 |
运作的基本要求 | 因证券期货市场波动、证券发行人合并、资产管理计划规模变动等证券期货经营机构之外的因素导致资产管理计划投资不符合法律、行政法规和中国证监会规定的投资比例或者合同约定的投资比例的，证券期货经营机构应当在流动性受限资产可出售、可转让或者恢复交易的20个交易日内调整至符合相关要求。 |
建仓期的投资活动 | 集合资产管理计划的建仓期自产品成立之日起不得超过6个月，专门投资于未上市企业股权的集合资产管理计划除外。 |
私募资产管理计划的期限管理 | （一）存续期 证券期货经营机构应当加强资产管理计划的久期管理，不得设立不设存续期限的资产管理计划。封闭式资产管理计划的期限不得低于90天。 （二）开放期 全部资产投资于标准化资产的集合资产管理计划和中国证监会认可的其他资产管理计划，可以按照合同约定每季度多次开放，其主动投资于流动性受限资产的市值在开放退出期内合计不得超过该资产管理计划资产净值的20%。 证券期货经营机构应当确保集合资产管理计划开放退出期内，其资产组合中7个工作日可变现资产的价值，不低于该计划资产净值的10%。 |
投资顾问管理 | 证券期货经营机构应当对投资顾问的投资建议进行审查，不得由投资顾问直接执行投资指令。 |
投资集中度管理 | （一）一个集合资产管理计划投资于同一资产的资金，不得超过该计划资产净值的25% （二）除以收购公司为目的设立的资产管理计划、专门投资于未上市企业股权的资产管理计划外，同一证券期货经营机构管理的全部集合资产管理计划投资于同一资产的资金，不得超过该资产的25% （三）同一证券期货经营机构管理的全部资产管理计划及公募基金合计持有单一上市公司发行的股票不得超过该上市公司可流通股票的30% （四）同一证券期货经营机构管理的全部资产管理计划投资于非标准化债权类资产的资金不得超过其管理的全部资产管理计划净资产的35% （五）同一证券期货经营机构管理的全部资产管理计划投资于同一非标准化债权类资产的资金合计不得超过300亿元 |
更多基金从业《基金基础知识与法律法规》教材重要内容，大家可进入“233网校”APP--“基金从业”--“干货笔记”进行在线学习。
扫码下载233网校APP，获取干货笔记↓↓
基金从业考试是从官方系统题库抽题，考过的题目很可能反复再考！233网校基金考试题库包含章节练习、历年真题、模拟试卷、易错题等类型，立即扫扫码进入【233网校基金从业题库】，随时随地刷题吧！
