充分识别客户
金融业的反洗钱KYC（了解你的客户）要求基金管理人与基金从业人员必须充分了解投资者的姓名、性别、职业、身份、联系方式、收入来源等相关要素，同时，还要对客户的投资目标与风险承受能力进行合理分类。

客户利益优先
一、行业机构方面

（一）行业机构应当加强对基金从业人员的利益冲突管理，建立并完善相关制度

（二）行业机构应当根据法律法规及行业情况，针对不同产品设定合理、公平、科学的基金费用结构和费率水平；及时、准确、完整地披露基金产品的费用信息，在费用计提标准、计提方式和费率发生变更时，及时进行披露，接受行业及公众对费用合理情况的监督；应当公平、合法地开展业务，按照基金合同、招募说明书等法律文件的规定收取或列支相关费用，不得收取其他额外费用

二、从业人员方面

（一）基金从业人员在执业过程中应该主动践行客户利益优先的职业道德准则，时刻提醒自己全心全意地为客户服务

（二）基金从业人员不得侵占或者挪用基金份额持有人的交易资金和基金份额；不得利用基金财产为基金份额持有人以外的人牟取利益

公平对待不同客户
一、行业机构方面（对基金管理人的要求）

（一）建立完善的资产分离制度，确保基金资产与公司资产、不同基金的资产和其他委托资产之间相互独立运作，分别核算

（二）不同基金资产之间、基金资产和其他受托资产之间不能混合操作

（三）建立、健全关联交易、公平交易等各项制度，制定并完善关联方识别、关联交易价格确定等事项的标准和流程，不得向第三方输送利益、不得在不同资产组合之间进行输送利益

（四）公平对待所管理的不同资产组合，通过集中交易、公平交易等制度，确保不同资产组合享有公平的投资、交易机会

（五）未经招募说明书载明，不得对不同投资者适用不同费率标准

二、从业人员方面

基金业人员应当尊重所有客户并公平对待所有客户，不能因为基金份额的多寡或者其他原因而厚此薄彼，甚至歧视资产规模不同的客户。

重视客户体验
客户至上的职业道德要求必须重视客户体验。客户体验不光体现在客户认申购基金时，更在与客户的长期陪伴中。基金投资本身具有风险性，客户投资有可能盈利，也自然有可能亏损。做好长期陪伴，共情客户感受，协助提供解决方案，就是重视客户体验的典型表现。

1、不得进行内幕交易和利用未公开信息交易
2、不得操纵市场
3、不得欺诈客户
4、不得进行不正当竞争

一、从对象的“质”上看

非公开募集的对象必须是合格投资者。向具备合格投资者条件的投资者募集，是“非公开募集”的核心和关键。

二、从对象的“量”上看

单只私募基金的合格投资者累计不得超过200人。该私募基金如果采取公司型、合伙型组织形式的，其投资者（以股东、合伙人名义）不得超过《公司法》《合伙企业法》规定的人数。

三、从募集的方“式”上看

非公开募集机构发布相关募集推介信息，必须设置特定对象确定程序。

一、对基金管理人进行审慎调查的方式和方法。

二、对基金产品或者服务的风险等级进行设置，对基金产品或者服务进行风险评价的方式或方法。

三、对投资者进行分类的方法和程序，投资者转化的方法和程序

四、对基金投资者风险承受能力进行调查和评价的方式和方法。

五、对基金产品或者服务和基金投资者进行匹配的方法。

六、限制不匹配销售行为、客户回访检查、评估及销售隔离等风控制度和保障措施。

一、可投资：上市交易的股票、债券、证监会规定的其他证券及其衍生品种。

二、禁止投资

（一）禁止使用基金财产进行的投资或活动

1．承销证券；

2．违反规定向他人贷款或者提供担保；

3．从事承担无限责任的投资；

4．买卖其他基金份额，但是中国证监会另有规定的除外；

5．向基金管理人、基金托管人出资；

6．从事内幕交易、操纵证券交易价格及其他不正当的证券交易活动；

7．法律、行政法规和中国证监会规定禁止的其他活动。

（二）运用基金财产进行证券投资时的禁止情形

1．一只基金持有一家公司发行的证券，其市值超过基金资产净值的10%；

2．同一基金管理人管理的全部基金持有一家公司发行的证券，超过该证券的10%；

3．基金财产参与股票发行申购，单只基金所申报的金额超过该基金的总资产，单只基金所申报的股票数量超过拟发行股票公司本次发行股票的总量；

4．一只基金持有其他基金（不含货币市场基金），其市值超过基金资产净值的10%，但基金中基金除外

5．基金中基金持有其他单只基金，其市值超过基金资产净值的20%，或者投资于其他基金中基金；

6．基金总资产超过基金净资产的140%；

7．违反基金合同关于投资范围、投资策略和投资比例等约定；

8．中国证监会规定禁止的其他情形。

三、公募基金关联交易的管理

重大关联交易应提交基金管理人董事会审议，并经过2/3以上的独立董事通过。基金管理人董事会应至少每半年对关联交易事项进行审查。

四、公平交易与异常交易管理

基金管理人的公平交易制度管控的范围至少应包括境内上市股票、债券的一级市场申购、二级市场交易等投资管理活动，同时应包括授权、研究分析、投资决策、交易执行、业绩评估等投资管理活动相关的各个环节。

基金管理人应当建立有效的异常交易行为日常监控和分析评估制度，在各投资组合的定期报告中披露异常交易行为专项说明，根据市场公认的第三方信息，对投资组合与交易对手之间议价交易的交易价格公允性进行审查，相关投资组合的投资管理人员应对异常交易情况进行合理性解释。

五、对公募基金证券交易费用的管控

一家基金管理公司通过一家证券公司的交易席位买卖证券的年交易佣金，不得超过其当年所有基金买卖证券交易佣金的30%。新成立的基金管理公司，自管理的首只基金成立后第二年起执行。

一、基本要求

（一）基金信息披露义务人应当保证所披露信息的真实性、准确性、完整性、及时性、简明性和易得性

（二）基金信息披露义务人应当在中国证监会规定时间内，将应予披露的基金信息通过符合 中国证监会规定条件的全国性报刊及互联网网站等媒介披露

（三）基金信息披露义务人公开披露基金信息，应当符合中国证监会相关基金信息披露内容与格式准则等法规的规定

（四）特定基金信息披露事项和特殊基金品种的信息披露，应当符合中国证监会相关编报规则等法规的规定

（五）基金份额在证券交易所上市交易的，基金信息披露义务人还应当根据证券交易所的自律管理规则披露基金信息

（六）公开披露基金信息不得有下列行为

1．虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏

2．对证券投资业绩进行预测

3．违规承诺收益或者承担损失

4．诋毁其他基金管理人、基金托管人或者基金销售机构

5．登载任何自然人、法人和非法人组织的祝贺性、恭维性或推荐性文字

6．中国证监会禁止的其他行为

（七）基金管理人、基金托管人应建立基金敏感信息知情人登记制度

二、主要内容

（一）基金招募说明书、基金合同、基金托管协议、基金产品资料概要、基金份额发售公告

（二）基金募集情况

（三）基金份额上市交易公告书

（四）基金资产净值、基金份额净值

（五）基金份额申购、赎回价格

（六）基金定期报告，包括年度报告、中期报告和季度报告（含资产组合季度报告）

（七）临时报告

（八）基金份额持有人大会决议

（九）基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动

（十）涉及基金财产、基金管理业务、基金托管业务的诉讼或者仲裁

（十一）澄清公告

（十二）清算报告

（十三）中国证监会规定应予披露的其他信息

中国证券投资基金业协会

1．2012年6月，中国证券投资基金业协会正式成立，原中国证券业协会基金公司会员部的行业自律职责转入中国证券投资基金业协会。

2．基金业协会的性质：自律性组织，接受业务主管单位中国证监会和社团登记管理机关中华人民共和国民政部的业务指导和监督管理。

3．成员构成：

注意：同一机构从事多种与基金相关业务的，应当以普通会员、联席会员、观察会员、特别会员为次序，依次选择对应会员类别申请入会。

4．基金业协会的职责

（1）教育和组织会员遵守有关证券投资的法律、行政法规，维护投资人合法权益；

（2）依法维护会员的合法权益，反映会员的建议和要求；

（3）制定和实施行业自律规则，监督、检查会员及其从业人员的执业行为，对违反自律规则和协会章程的，按照规定给予纪律处分；

（4）制定行业执业标准和业务规范，组织基金从业人员的从业考试、资质管理和业务培训；

（5）提供会员服务，组织行业交流，推动行业创新，开展行业宣传和投资人教育活动；

（6）对会员之间，会员与客户之间发生的基金业务纠纷进行调解；

（7）依法办理非公开募集基金的登记，备案；

（8）协会章程规定的其他职责。

中国证券业协会

1．性质：自律性组织，非营利性社会团体法人，接受业务主管单位中国证监会和社团登记管理机关民政部的业务指导和监督管理。

2．组成

二、中国证券业协会对基金行业的自律管理

网下申购新股是证券投资基金的重要投资方式之一，基金管理人运用基金财产参与首次公开发行股票的网下申购，应当接受中国证券业协会的自律管理。

一、内部控制的目标

（一）合规目标：保证经营运作严格遵守国家有关法律法规和行业监管规则，自觉形成守法经营、规范运作的经营思想和经营理念。

（二）经营目标：防范和化解经营风险，提高经营管理效益，确保经营业务的稳健运行和受托资产的安全完整，实现公司的持续、稳定、健康发展。

（三）信息目标：确保基金和基金管理人的信息真实、准确、完整、及时。

二、内部控制的原则

基本要素

一、控制环境（基础）：包括经营理念和内控文化、公司治理结构、组织结构、人力资源政策和员工道德素质等内容。

二、风险评估：对公司内外部风险进行识别、评估和分析，及时防范和化解风险。

三、控制活动

（一）股东会、董事会、监事会和管理层应当充分了解和履行各自的职权，建立健全授权标准和程序，确保授权制度的贯彻执行。

（二）各业务部门、分支机构和员工应当在规定授权范围内行使相应的职责。

（三）重大业务的授权应当采取书面形式，授权书应当明确授权内容和时效。

（四）授权要适当，对已获授权的部门和人员应建立有效的评价和反馈机制，对已不适用的授权应及时修改或取消授权。

基金管理人应当建立完善的资产分离制度，基金资产与管理人固有资产、不同基金的资产和其他委托资产要实行独立运作，分别核算。

公募基金管理人应当建立科学、严格的岗位分离制度，明确划分各岗位职责，投资和交易、交易和清算、基金会计和基金管理人的会计等重要岗位不得有人员的重叠，重要业务部门和岗位应当进行物理隔离。

四、信息沟通：信息在基金管理人内部、内外部之间进行有效沟通，是为了确保内部控制的相关信息收集、处理、传递的有效性，以促进内部控制的有效运行。

五、内部监控：公募基金管理人应当建立有效的内部监控制度，设置合规负责人和独立的监察稽核部。

一、董事会对有效的风险管理承担最终责任。

二、管理层对有效的风险管理承担直接责任。

三、风险控制委员会协助管理层。

四、风险管理职能部门或岗位对风险管理承担独立评估、监控、检查和报告职责。

五、各业务部门应当执行风险管理的基本制度流程。
六、各业务部门负责人是其部门风险管理的第一责任人，基金经理（投资经理）是相应投资组合风险管理的第一责任人。基金管理人所有员工是本岗位风险管理的直接责任人，负责具体风险管理职责的实施。

1．基金与股票、债券、银行存款的主要区别

2．基金与银行理财产品的差异

3．基金与期货、期权的差异

4．基金与保险产品的差异